Ольга Соловьева
Индия наращивает и собственную добычу угля, и импорт из других стран. Фото Reuters
Несмотря на то что мировой спрос на уголь будет сокращаться, у российского угля все еще сохраняются возможности для экспорта, приходят к выводу эксперты Института Гайдара. Среди таких возможностей – расширение поставок в Индию и в целом в Азию. В то же время, признают исследователи, конкурентоспособность российского угля существенно ограничена санкционными рисками, а также внутренними логистическими ограничениями. Китайцы же приводили в пример производителей, которые смогли самостоятельно обойти логистические проблемы и обеспечить бесперебойность поставок.
В целом мировой спрос на уголь будет сокращаться. По оценкам, пик глобального потребления угля будет пройден не позднее начала 2030-х годов, после чего начнется период устойчивого снижения. К 2035 году спрос на него сократится чуть более чем на 5% от уровня 2023-го, а к 2050-му – примерно на 30%.
Доля угля в структуре мирового первичного спроса на энергию уменьшится с 30% в 2023 году до 15% в 2050-м, пишут научный сотрудник лаборатории отраслевых рынков и инфраструктуры Института Гайдара Антонина Левченко и младший научный сотрудник лаборатории отраслевых рынков и инфраструктуры Института Гайдара Мария Горонович.
И, как замечают эксперты, одним из драйверов этого сокращения станет Китай. По оценкам ученых, в КНР потребление угля упадет на 20% уже к 2035 году, причем 60% этого снижения обеспечит электроэнергетический сектор. К 2050 году спрос дополнительно снизится, а его доля в первичной энергии может упасть до 5%. То есть именно на Китай придется основное сокращение мирового потребления сырья. Его доля в мировом потреблении угля сократится до 20% к 2035 году.
При этом сам Китай потребил по итогам прошлого года 4,95 млрд т угля (56% мирового потребления). Однако импорт сырья в страну снижается. Так, по итогам прошлого года, страна импортировала 490 млн т, что на 9,6% ниже, чем годом ранее. Мало того, это стало самым значительным падением за 10 лет, подчеркивают в Институте Гайдара.
Поставки российского угля в страну также сократились. Как сообщалось в обзоре Центра ценовых индексов, по итогам прошлого года поставки российского угля в Китай сократились на 2% год к году (г/г), до 93,1 млн т. По данным Института Гайдара, импорт российского каменного угля в Китай в 2025 году составил 80,8 млн т (–9% г/г). При этом в сегменте энергетического угля падение поставок достигло 17,5%, тогда как поставки коксующегося угля выросли с 10,7 млн т в 2021 году до 32,8 млн т в 2025-м. При этом на китайском рынке РФ приходится конкурировать с Индонезией, Австралией и Монголией.
Эксперты более перспективным рынком для РФ считают индийский. «В Индии, напротив, российский экспорт демонстрирует уверенный рост благодаря значительному ценовому преимуществу», – замечают исследователи.
Общее потребление страной угля по итогам прошлого года приблизилось к 1,3 млрд т, из которых на электроэнергетику пришлось около 940 млн т. При этом собственная добыча в стране впервые превысила 1 млрд т, тогда как суммарный импорт угля в Индию в 2024/25 финансовом году снизился на 7,9%, до 243,63 млн т. «Российский экспорт угля в Индию вырос с 7,5 млн т в 2021 году до 28,1 млн т в 2025-м (рост в 3,7 раза), доля России увеличилась с 3 до 11%», – сообщают авторы.
Главный фактор роста поставок – ценовое преимущество. «Средняя цена CIF (стоимость, страхование и фрахт, термин, определяющий условия поставки товара водной перевозкой. – «НГ») российского угля в 2025 году составила 124 долл./т, что на 28% ниже австралийской и на 12% ниже американской. Для коксующегося угля дисконт достигает 20–30%», – объясняют эксперты.
Ближайшие конкуренты РФ по поставкам в Индию снижают объемы экспорта. Так, Индонезия с пика поставок в 2024 году в 112,1 млн т снизила объемы до 99,4 млн т по итогам прошлого года. Поставки из Австралии сократились с 73,8 млн т в 2021-м до 35,7 млн т в 2025 году. Доля страны в общем объеме поставок, таким образом, снизилась с 33 до 14%. В то же время растут поставки из ЮАР и США.
«Российский уголь обладает значительным потенциалом для дальнейшего расширения присутствия на индийском рынке благодаря ценовому преимуществу и приемлемым качественным характеристикам», – считают в Институте Гайдара. При этом основными проблемами для наращивания поставок остаются санкционные риски, затрудняющие платежи и повышающие стоимость страхования, внутренние логистические ограничения, а также индийская политика импортозамещения, направленная на сокращение зависимости от импортного угля.
По мысли экспертов, для сохранения экспортного потенциала России необходима последовательная переориентация на рынки и сегменты с устойчивым спросом (коксующийся уголь в Китае и Индии) при одновременной диверсификации логистических маршрутов и снятии тарифных барьеров. Потенциал для роста экспорта российского угля сохраняется в том числе на индийском рынке, но он будет ограниченным и скорее точечным, соглашается научный сотрудник научно-исследовательского центра пространственного анализа и региональной диагностики Президентской академии Дмитрий Евдокимов. «Главная проблема не в отсутствии спроса, а в конкурентоспособности поставок после учета санкционных рисков, сложностей с платежами, дорогой логистики, страхования и конкуренции с другими странами. Поэтому отрасль может использовать отдельные благоприятные ценовые окна, но устойчивого широкого роста экспорта без снятия инфраструктурных и внешнеторговых ограничений ожидать сложно», – сомневается он.
Индийские власти публично заявляли о своем интересе к российскому углю. Индия хочет значительно нарастить импорт коксующегося угля из России, потенциал увеличения поставок не ограничен, заявлял в мае замминистра стали Индии Сандип Паундрик. «Если качество и цена будут подходящими, то нынешняя доля России, которая составляет примерно 8–9 млн т в год, может удвоиться или утроиться в ближайшие годы», – сообщал он.
По его словам, около 60% коксующегося угля поступает в Индию из Австралии, а около 15% – из России. Индия остается зависимой от поставок коксующегося угля и импортировала в 2025 году около 90% своих потребностей, уточнял Паундрик. Потребности страны в коксующемся угле также будут быстро расти из-за увеличения сталелитейных мощностей Индии, которые за последние 10 лет уже выросли вдвое.
Сама российская угольная отрасль несколько последних лет находится в тяжелом кризисе. По итогам прошлого года добыча угля в РФ снизилась на 0,2%, до 429 млн т. Общий же объем экспорта составил 211 млн т, увеличившись в годовом выражении на 7%, сообщал министр энергетики Сергей Цивилев. А по итогам первого квартала 2026-го объем экспорта угля из России сократился на 0,4%, до 34,9 млн т, сообщал замминистра энергетики РФ Дмитрий Исламов.
При этом в настоящее время в «красной зоне» (то есть они либо остановлены, либо находятся на грани остановки) находятся 65 угольных предприятий, оценивали в мае в Минэнерго. Доля убыточных компаний в российской угольной отрасли увеличилась до 66%. А сальдированный убыток угольной отрасли по итогам прошлого года составил 408 млрд руб., что в 3,6 раза больше предыдущего года. В текущем году, по оценкам Минэнерго, убыток российской угольной отрасли может увеличиться до 576 млрд руб.
Кризис угольной отрасли особенно отразился на регионах, где добыча и экспорт этого сырья – одна из основных статей дохода. Так, в Кемеровской области доля угольной отрасли в доходах бюджета упала с 40 до 18%, а недополученные доходы за два года оцениваются примерно в 120 млрд руб. При этом в 2025 году на регион приходилось 43% всей российской добычи угля.
В 2025 году в «красной зоне» находилось 33 угольных предприятия региона, 17 из них приостановили деятельность, а восемь уже не планируют возобновлять добычу, оценивал губернатор Кемеровской области Илья Середюк.
Эксперты отрасли подчеркивают: Кузбасс в своих поставках привязан к сети РЖД, и любая невозможность увеличить пропускную способность Восточного полигона оборачивалась для кузбасских угольщиков кризисом, так как альтернативных маршрутов фактически нет.
На этом фоне тем более показателен успех Эльгинского месторождения коксующихся углей в Якутии. На него обращали внимание даже в китайской прессе. Эльгинский угольный комплекс независим от сетей РЖД за счет собственной Тихоокеанской железной дороги, которая позволяет обходить логистические ограничения Восточного полигона. В результате за последние пять лет добыча угля на предприятии выросла в восемь раз. Эти успехи отмечала китайская China Daily, подавая комплекс как пример полноценного промышленного кластера, создавшего независимый выход к Тихому океану и обеспечившего стабильную цепочку поставок.
